4月8日,自2016年國內(nèi)金融市場進(jìn)一步開放以來,外資私募逐漸布局中國市場的投資機(jī)會,依靠先進(jìn)的投資理念以及豐富的投資經(jīng)驗(yàn),在國內(nèi)投資市場中游刃有余。
私募排排網(wǎng)顯示,截止今年3月31日,橋水(中國)投資管理有限公司(以下簡稱橋水中國)年內(nèi)凈值漲幅為4.81%,顯著跑贏國內(nèi)對沖基金同行以及滬深300指數(shù),超額收益率達(dá)22.63%。
圖表來源:私募排排網(wǎng)
具體到產(chǎn)品,在管的37只產(chǎn)品中,橋水中國今年以來有16只產(chǎn)品凈值“飄紅”,華潤信托-創(chuàng)意擇優(yōu)信持18號業(yè)績領(lǐng)漲,年內(nèi)收益率已達(dá)4.85%。
資料顯示,2016年開始,橋水加入了中國新一輪金融開放的大潮,由離岸轉(zhuǎn)戰(zhàn)在岸市場,向境內(nèi)投資者募資并布局境內(nèi)市場。同年橋水中國成立,公司所在地為上海,經(jīng)營范圍包括投資管理,投資咨詢,商務(wù)信息咨詢,信息技術(shù)咨詢等。
作為國際頂尖對沖基金,其靈魂人物達(dá)利歐(RayDalio)持續(xù)看多中國市場機(jī)會。2018年橋水中國在國內(nèi)推出首只私募產(chǎn)品,投資者群體均為中國在岸高凈值人士和機(jī)構(gòu)投資者。2019年,該公司獲得投資顧問牌照。2021年,橋水開始發(fā)力管理規(guī)模擴(kuò)張,利用多個中國頭部渠道發(fā)行產(chǎn)品,管理規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大。
私募排排網(wǎng)顯示,目前橋水中國在管產(chǎn)品37只,管理規(guī)模達(dá)100億元以上,正式晉升首家外資百億私募。其核心策略為股票策略。
今年3月30提交的信披材料還顯示,橋水面向全球投資者發(fā)行的中國主題基金名為“橋水全天候中國基金”,總規(guī)模約為61.54億美元(約合394億元人民幣),較上一季度規(guī)模持續(xù)攀升,其中美國投資者約占48%。
橋水中國官網(wǎng)顯示,在2022年全球展望報告中,仍堅(jiān)持看多中國資產(chǎn)的觀點(diǎn)。
該報告認(rèn)為中國是亞洲地區(qū)的經(jīng)濟(jì)增長引摩,其試圖通過有控制的去杠桿來防止負(fù)債過高造成的不穩(wěn)定。由于中國債券收益率存在下降空間,通脹率相對較低,且決策者趨向?qū)捤烧撸虼讼鄬τ诂F(xiàn)金,中國資產(chǎn)仍具有吸引力。此外,由于中國的經(jīng)濟(jì)形勢與西方國家不同,相對于西方國家的資產(chǎn),中國資產(chǎn)很可能可以継續(xù)起到分散投資組合風(fēng)險的作用。
除了橋水,越來越多的全球資管集團(tuán)正爭相進(jìn)入中國市場,2021年有晨曦(深圳)私募證券投資、先知私募基金、荷寶私募基金、澳帝樺私募基金等四家外資私募完成備案登記。
2022年3月29日,有道泰量合私募基金登記成為外資私募管理人,是今年首家,也是北京首家外資私募證券投資基金管理人。截至今年3月底,已經(jīng)有35家資管機(jī)構(gòu)成功備案登記成為證券類外資私募。外資私募的入華步伐仍在繼續(xù)。
頭圖來源:圖蟲